Kointegration är en statistisk egenskap hos en uppsättning tidsserier som visar att, trots att serierna kan vara icke-stationära, finns det en linjär kombination av dem som är stationär.
Det används ofta inom ekonometrisk analys för att identifiera långsiktiga relationer mellan variabler.
"Två aktier kan vara kointegrerade, vilket innebär att deras priser rör sig tillsammans över tid, trots kortsiktiga fluktuationer."
Ordet kointegration kommer från grekiskans koinos som betyder gemensam och integration, vilket syftar på att olika tidsserier integreras på ett gemensamt sätt.